Hazte Socio

  • Qué le ofrecemos
  • Contacto
  • Hazte socio
Consejos, modelos de contrato, calculadoras y mucho más
DESCUBRE OCU INMOBILIARIO
  • OCU
  • OCU Inversiones
  • OCU Inmobiliario
  • Prensa e instituciones

Menú

Iniciar sesión

Cerrar

Descubra los beneficios de Fincas y Casas¡Quiero ser socio! Iniciar sesión
Buscar
  • Análisis de precios
    • Precios inmobiliarios nacionales
    • 65 ciudades analizadas
    • Detalle por barrios para cuatro grandes ciudades
    • Barcelona
    • Madrid
    • Sevilla
    • Valencia
  • Compraventa
    • Primeros pasos en compraventa
    • Panorama inmobiliario
    • Hipotecas
    • Compraventa
    • Fiscalidad
    • Fincas rústicas Informes
    • Comparador de hipotecas

    La selección de nuestros expertos

    Estrategias adaptadas a diferentes perfiles. Recomendaciones concretas para elaborar su cartera de inversión con inmuebles
    Nuestras estrategias y carteras tipo con inmuebles
  • Gestión
    • Principios de gestión de inmuebles
    • Gestión patrimonial
    • Comunidad de propietarios
    • Fiscalidad
    • Alquiler
    • Seguros y préstamos
    • Urbanismo y construcción
    • Herencias
    • Fincas rústicas Informes
  • Búsqueda
  • Herramientas
    ¿Era lo que buscaba?
    • Gastos de notaría Calcule lo que tendrá que pagar al notario y al registrador cuando acuda a ellos por las operaciones más habituales
    • Comparador de hipotecas
    • Modelos de documentos
    • Glosario inmobiliario
  • Mis alertas

    Alertas por correo electrónico

    Le avisamos en cuanto publiquemos un nuevo análisis o modifiquemos nuestros consejos en relación con los inmuebles

    • Análisis de precios
    • Compraventa
    • Gestión
    • EXCLUSIVO PARA SOCIOS

      Sólo los socios pueden recibir y configurar las alertas por email.

      ¡Quiero ser socio!
    • Publicaciones

información

913 009 151

de lunes a viernes de 9:00 a 18:00 (hasta 14:00 en julio y agosto)

Correo electrónico

Todos nuestros contactos

FAQ

Sala de prensa

Nuestros otros sitios

OCU

OCU Inversiones

Prensa e instituciones

  • Iniciar sesión
  • Regístrate

  • Compraventa
  • Hipotecas
  • Hipoteca fija o variable, qué elegir
Análisis

Hipoteca fija o variable, qué elegir

hace 9 meses - lunes, 29 de agosto de 2022
Le mostramos cálculos para varios escenarios de subidas de tipos, comparando entre mejores hipotecas de cada tipo. Al margen de los números, hay quien prefiere optar por la seguridad por encima de todo. Con tipo variable hay que prever margen para subidas, aunque no vayan a durar para siempre.
La montaña rusa de los tipos de interés

La montaña rusa de los tipos de interés

Qué hipoteca contratar: fija o variable

El Euribor pasó en 12 meses del -0,484% (junio 2021) al 0,852% (junio 2022), aumentando en 708 euros al año el coste de una hipoteca con un capital pendiente de 100.000 euros. ¿Significa esto que ya no es recomendable contratar una hipoteca a tipo variable? Pues depende de los tipos que marque el Banco Central Europeo, que a su vez dependerá de la evolución de la inflación y de la marcha de las economías europeas. Por de pronto, la tendencia es al alza ya que el BCE subirá los tipos de nuevo en septiembre de 2022. La hipótesis de base es que los tipos subirán sí o sí en 2022 y 2023, pero que luego muy probablemente vuelvan a descender para poder impulsar las economías: cuánto y cuándo vayan a subir y bajar es una incógnita que nos obliga a contemplar opciones diversas, como le explicamos a continuación.

Partimos de la base de que podemos escoger entre los mejores préstamos de cada tipo, que usted puede encontrar en nuestro selector de hipotecas, con opción de recibir las mejores ofertas en casa. Todos estos cálculos quedarían malogrados si usted contrata un hipoteca con malas condiciones, da igual que sea a tipo fijo o variable. Hay hipotecas famosas, o no tanto, que resultan caras por el coste de sus productos asociados (seguros, principalmente).

En este marco de incertidumbre, desde OCU planteamos tres posibles escenarios comparando en un mismo momento algunos de los mejores productos con poca vinculación en la contratación, como la hipoteca variable de Pibank (con un tipo del 0,98% el primer año, revisable a Euribor + 0,78%), frente a la hipoteca fija de Open Bank (con un tipo del 2.02%, domiciliación de nómina y seguro del hogar) para un plazo de 15 años y un capital de 100.000 euros. Las condiciones de esos préstamos van cambiando, pero tomamos los datos citados para nuestro análisis comparativo.

Le mostramos el resultado en los distintos escenarios tipo. En ocasiones, la diferencia de coste no es muy elevada y hay personas que prefieren optar por la tranquilidad de un tipo fijo, frente a la posibilidad de ahorrar un dinero incierto. Cada uno toma sus decisiones con base en su criterio.

En una operación a tan largo plazo como una hipoteca sobre vivienda (24 años de media), es mejor ser prudente y no precipitarse. Si finalmente se apuesta por una hipoteca variable, debe contarse con un margen de ahorro para hacer frente a las subidas de cuota que siempre habrá a lo largo de la vida del préstamo.

Cálculos para tres escenarios sobre los tipos de interés

Nadie puede predecir el futuro con precisión. Nosotros hemos seleccionado varios escenarios que nos parecen plausibles. Piense que los propios bancos estaban ofreciendo en agosto de 2022 hipotecas a tipo fijo a 15 años con tipos nominales que incluso llegaban a ser inferiores al 2%, lo que da muestra de las previsiones de sus servicios de estudios para el largo plazo, porque es claro que no los ofertan para perder dinero.

Escenario uno. Contempla una primera fase de subida del Euribor de hasta el 1,5% en 2023, alcanzando el 2% en 2024 y permaneciendo estable alrededor del 2% durante el resto de la vida del préstamo. En este caso el préstamo fijo es claramente más favorable, con un ahorro de 4.232 euros respecto a la opción variable.

 

Escenario dos. Subidas rápidas del Euribor para atajar la inflación, alcanzando el 2,5% ya en 2023. Entre 2024 y 2028 una segunda fase de recortes progresivos (0,5 puntos anuales) con el objetivo de atajar la posible desaceleración de las economías europeas y evitar la recesión, alcanzando un mínimo de 0.5% en los años 2027 y 2028. Después, un escenario estable de cuatro años con el Euribor en torno al 1% seguido de una subida progresiva hasta situarse en torno al 2%. En esta situación apenas hay diferencias entre el préstamo fijo y el variable.

 

Escenario tres. De nuevo, una rápida subida inicial hasta el 2,5% en 2023. Posteriormente planteamos un escenario de recesión y bajada de tipos más intensa ya a partir de 2024, alcanzando un mínimo del 0,5% entre 2026 y 2028, para pasar a un escenario de normalización, con una subida progresiva hasta alcanzar el 2%. Aquí el préstamo variable sería la opción más favorable, ya que se pagarían 1.296 euros menos.

Calcule el cambio de hipoteca variable a fija.

Las lecciones del pasado en hipotecas

Pensamos que en una operación a tan largo plazo como una hipoteca, con vencimientos a 20 años o más es mejor ser prudente y no precipitarse. No deben tomarse decisiones a corto plazo en función de una situación extraordinaria y probablemente temporal como es la invasión de Ucrania y el descontrol de la inflación que está provocando, junto con otros factores.

Desde la creación del Euríbor en junio de 1999 el índice ha sufrido tres periodos de subidas:

  • Entre junio de 1999 y agosto de 2000 el índice subió 2,5 puntos, hasta alcanzar un máximo de 5,248%, como consecuencia de la subida de tipos de interés por parte del Banco Central Europeo.
  • Entre junio de 2005 y julio de 2008, subió 3,25 puntos, hasta alcanzar un máximo de 5,393%, debido al alza de tipos de interés de nuevo para controlar la inflación provocada por el alza del precio del petróleo.
  • Entre marzo de 2010 y julio de 2011 el Euribor sufrió un repunte de 1 punto hasta alcanzar un máximo de 2,183%, coincidiendo con la crisis de deuda de las economías de la zona euro.

Recordemos que ante la subida continuada del Euribor entre 2007 y 2008, algunas entidades aprovecharon para colocar a sus clientes hipotecas multidivisa, sobre todo en yenes japoneses, debido a sus bajos tipos de interés. Inmediatamente después el Euribor se desplomó hasta alcanzar tasas negativas, mientras que el euro cayó frente al resto de divisas, produciendo grandes pérdidas a los hipotecados en otras divisas. La nulidad de la hipoteca multidivisa. Aunque no todas se declararon nulas.

OCU siempre ha recomendado a los consumidores con hipotecas a tipo variable la necesidad de contar con un margen de ahorro o de ingresos suficiente para hacer frente a las subidas de cuota que siempre se producen a lo largo de la vida del préstamo, teniendo que cuenta que se trata de una operación a plazos muy largos. Ahora es el momento de utilizar ese ahorro para hacer frente a la subida de cuotas.

Compartir este artículo

Artículos relacionados

Artículo

A quién se considera consumidor en hipotecas

hace 4 días - miércoles, 31 de mayo de 2023
Análisis

Vea las mejores hipotecas de mayo 2023

hace un mes - jueves, 4 de mayo de 2023
Análisis

Qué hacer ante la subida de la cuota de la hipoteca

hace un mes - miércoles, 26 de abril de 2023
Análisis

Las mejores hipotecas a tipo variable de abril de 2023

hace un mes - miércoles, 19 de abril de 2023
Análisis

Sube el Euribor, ¿amortizo hipoteca ahora?

hace un mes - viernes, 14 de abril de 2023

Contacto

913 009 154

de lunes a viernes de 9:00 a 16:00

Por correo electrónico

Todos nuestros contactos

FAQ

Sala de prensa

Publicaciones

Publicaciones Fincas y casas
Todas nuestras publicaciones

Los precios barrio a barrio

Precios de compra y alquiler; precio razonable a pagar

Analizamos más de 200 barrios de las grandes capitales y estudiamos el mercado en más de 60 ciudades.

Vea la rentabilidad esperada por alquileres de un conjunto de viviendas y garajes, y consulte nuestros consejos sobre qué zonas pueden interesar a un inversor prudente en inmuebles.

Navegue por el mapa y encuentre su ciudad

© 2023 Fincas y Casas

  • Acerca de Fincas y Casas
  • Política de cookies
  • Privacidad
  • Condiciones de uso
¡Acceda gratuitamente a nuestros contenidos!

Por favor, espere un momento mientras desbloqueamos la página.

;
Le rogamos nos disculpe.
Debido a un problema técnico, su petición no se ha podido completar en este momento.
  • #
  • A
  • B
  • C
  • D
  • E
  • F
  • G
  • H
  • I
  • J
  • K
  • L
  • M
  • N
  • O
  • P
  • Q
  • R
  • S
  • T
  • U
  • V
  • W
  • X
  • Y
  • Z
Glosario inmobiliario
  • A
  • B
  • C
  • D
  • E
  • F
  • G
  • H
  • I
  • J
  • K
  • L
  • M
  • N
  • O
  • P
  • Q
  • R
  • S
  • T
  • U
  • V
  • W
  • X
  • Y
  • Z

¡Disfrute de todas las ventajas de OCU Fincas y Casas!

¡Quiero suscribirme!

¡Suscríbase a OCU Fincas y Casas!

¿Ya eres socio? Iniciar sesión

OCU Fincas y Casas

¡35% de descuento durante el primer año!

Acceso a numerosas herramientas y consejos para proteger su hogar y su patrimonio

¡Disfrute de todas las ventajas de OCU Fincas y Casas!

Proteja y gestione sus inmuebles con acierto

¡Disfrute de todas las ventajas de OCU Fincas y Casas!
OCU Fincas y Casas